問題 No.6962
金融商品取引法における証券会社（金融商品取引業者）の業務および規制に関する記述として、最も不適切なものはどれか。
【正解の解説】
証券会社は、顧客との間で、あらかじめ銘柄や売買の数量、価格を指定されない一任勘定取引に係る契約を締結し、顧客の判断によらずに有価証券の売買を行うことが合法的に認められている。
プロの料理人に「おまかせで美味しいものを作って」と頼むのは自由ですが、証券会社に「私の財産を好きに運用していいよ」と丸投げすることは、不正や過大なリスクを招くため法律で厳しく禁じられています。つまり、お財布の紐は常に自分が握っていなければならないというルールです。
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【その他の選択肢の解説】
証券会社は、有価証券の売買その他の取引に関し、あらかじめ顧客の同意を得ている場合であっても、顧客に対してあらかじめ損失を補填する旨の約束を事前に行うことは禁止されている。
これは「損をしたらプロが全額穴埋めしますよ」という甘い言葉で客を集める不正を防ぐためのルールです。たとえ顧客側から「損しても文句言わないから約束して」と頼まれたとしても、証券会社が事前に約束することは一切認められません。
証券会社は、店頭デリバティブ取引を行う場合において、金融商品取引業に関する内閣府令で定めるところにより、あらかじめ顧客に対して契約締結前交付書面を交付しなければならない。
見えない敵と戦うような複雑でリスクの高いデリバティブ取引では、リングに上がる前に必ず「こういう危険がありますよ」というルールブック（書面）を渡さなければなりません。これは投資家を守るための非常に重要な基本ルールです。
証券会社は、その行う金融商品取引業務に関して、偽りその他不正の手段を用い、または威力を用いて有価証券の売買その他の取引を行うことが禁止されている。
株や債券のマーケットは、誰もが公正に勝負できるフェアな土俵でなければなりません。インチキな情報で人を騙したり、暴力的な圧力で無理やり売買させたりする行為は、市場の信用を根底から粉々にするため絶対に許されない大罪です。