【正解の解説】
顧客からの申し出であっても、あらかじめ一任勘定取引を行うことについての契約を書面等で締結している場合を除き、顧客の銘柄選定や売買の時期等の判断を一身に引き受けて取引を行う一任勘定取引は禁止されているため、断らなければならない。
プロに全財産の運用を口頭で丸投げするようなものであり、証券会社が勝手にリスクの高い売買を繰り返して財産を溶かす暴走を防ぐため、法律で厳しく禁止されています。レストランで「おまかせコース」を頼むのとは異なり、大切なお金を扱う金融の世界では、たとえ顧客から頼まれたとしても、書面による事前の取り決めなしに営業員が勝手に判断して売買を行うことは絶対に許されないのです。
【その他の選択肢の解説】
顧客からの申し出に基づくものであり、口頭による十分な同意が得られている場合であれば、顧客の銘柄選定や売買の時期等の判断を一身に引き受けて取引を行っても問題ない。
「言った・言わない」のトラブルを防ぐため、金融商品の世界では口頭の約束は非常に効力が弱く、法律違反とみなされます。患者が医者に「おまかせで手術して」と口頭で頼むのとは違い、証券業界では後々の責任の所在をハッキリさせるため、必ず正式な書面による契約手続きが不可欠となります。口頭だけで引き受けてしまうと、後で大きな法的トラブルや処分に発展する典型的な罠です。
顧客からの申し出であり、取引によって生じた損益のすべてが顧客に帰属する旨の同意書を事後に受領できるのであれば、一任勘定取引による運用を行っても差し支えない。
「後から書類を揃えればOK」という後追いの対応は、金融商品取引法においては一切通用しません。テストで言えば、カンニングした後に「後から自習しました」と言い訳するようなもので、ルール違反は取り返しがつきません。利益がどう帰属するかに関わらず、そもそも勝手に売買の判断を引き受ける行為そのものがスタート時点で禁止されているという点をしっかり区別して覚えましょう。
顧客からの申し出に対応するため、あらかじめ少額の金銭を預かり証拠金とすることで、営業員が自らの裁量で機動的に売買を行う一任勘定取引の口座を開設することができる。
証拠金という言葉を使うともっともらしく聞こえますが、本質的に「営業員が勝手に売買の判断を下す口座」を作る行為そのものが違法です。これは未成年にお酒を売る際にお小遣いをもらったからといって売ってよいわけがないのと同様に、どんな名目であれルールで禁止された行為を合法化することはできません。試験ではこのように実務用語を混ぜて正しく見せかけるひっかけ問題に十分注意する必要があります。